Société de gestion
MIMCO Asset Management S.A.S. (MIMCO AM) Agrément AMF n° GP-21000018
Émetteur
MIMCO Revitalize
Forme juridique
Fonds Commun de Placement (FCP)
Domicile et juridiction du fonds
France
Taille cible des engagements
La Société de gestion vise un montant total des Engagements sur le FCP d’une valeur de 100.000.000,00 EUR
Date de lancement
30/11/2021
Clôture des souscriptions
31/12/2025
Prix de souscription
Montant le plus élevé entre (i) la valeur liquidative initiale et (ii) la première valeur liquidative suivant la souscription, majoré de l’apport en compte courant d’associé pour les parts A1, B et S, ainsi que d’une éventuelle Prime d’égalisation pour les parts A1, A2 (voir Prospectus)
Classe d'action - Code ISIN
Classe S – FR0014006839
Classe A1 – FR0014006813
Classe A2 – FR0014006862
Durée de blocage
12 mois
Objectif de distribution
A1 / S – Distribution trimestrielle
A2 – Capitalisation annuelle
Minimum de souscription
S – 100.000 EUR + 40% avance en compte courant
A1 – 100.000 EUR + 40% avance en compte courant
A2 – 140.000 EUR
Entrée en jouissance
Dernier jour de la période de souscription + 90 jours
Banque dépositaire / Teneur de registre
ODDO BHF France
Commissaire aux comptes
Grant Thornton France
Frais de souscription
0%
Frais de rachat anticipé
7% après 12 mois puis dégressif jusqu’à 0% après 72 mois (voir conditions Prospectus)
Frais de fonctionnement et de gestion du FPS
2,86 % de l’actif net du Fonds
Objectif de surperformance (voir détails à l'article 7 du Prospectus)
Parts S : surperformance de 80% de la fraction de TRI excédant le seuil de 7%
Parts A1 : surperformance de 70% de la fraction de TRI excédant le seuil de 6%
Parts A2 : surperformance de 70% de la fraction de TRI excédant le seuil de 7%
Le FCP
Fonds Commun de Placement
Siège social : 62 rue de Miromesnil – 75008 Paris
La société de gestion AIFM
MIMCO ASSET MANAGEMENT
Agrément n° GP–21000018 délivré par l'AMF
Agréée au titre de la directive AIFM
RCS Paris : 898 003 124
Siège social : 62 rue de Miromesnil – 75008 Paris
Tél. : +33 1 44 70 04 36
E-mail : [email protected]
La banque dépositaire / Le teneur de registre
Oddo BHF SCA
12 Boulevard de la Madeleine - 75009 Paris
RCS Paris : 652 027 384
Tél. : +33 1 44 51 85 00
Le commissaire aux comptes
Grant Thornton France
29 rue du Pont - 92200 Neuilly-Sur Seine
Tél. : +33 1 41 25 85 85
Risque de perte en capital
Le FPS ne bénéficie d’aucune garantie de protection en capital, l’investisseur est averti que son capital n’est pas garanti et peut ne pas lui être restitué ou ne l’être que partiellement. L’investisseur ne devra pas réaliser un investissement dans le FPS s’il n’est pas en mesure de supporter les conséquences financières d’une telle perte.
Risque de liquidité de l'investissement
Conformément à la stratégie d’investissement, les investissements visés par le FPS sont principalement des actifs immobiliers. Le marché de l’immobilier pouvant, dans certaines circonstances offrir une liquidité plus restreinte, le risque de liquidité est lié à la difficulté de céder rapidement les actifs immobiliers physiques.
Risque lié à la gestion discrétionnaire
Le style de gestion pratiqué par le FPS repose sur l’anticipation de l’évolution des différents marchés et/ou sur la sélection des actifs. Il existe un risque que le FPS ne soit pas investi à tout moment sur les marchés ou les immeubles les plus performants. La performance du FPS peut être inférieure à l’objectif de gestion et la Valeur Liquidative du FPS peut enregistrer une performance négative.
Risque lié à l'endettement
Le FPS pourra avoir recours à l'endettement pour le financement de certains de ses investissements, le ratio d’endettement bancaire et non bancaire, direct et indirect ne pouvant excéder 85% de la valeur des actifs immobiliers. Dans ces conditions, les fluctuations du marché immobilier peuvent réduire de façon importante la capacité de remboursement de la dette et les fluctuations du marché du crédit peuvent réduire les sources de financement et augmenter de façon sensible le coût de ce financement. L'effet de levier a pour effet d'augmenter la capacité d'investissement du FPS mais également les risques de perte, ce qui pourra induire un risque de baisse de la Valeur Liquidative.
Risques liés au marché immobilier
Les investissements réalisés par le FPS seront soumis aux risques inhérents à la détention et à la gestion d’actifs immobiliers. Dans ce cadre, la performance et l’évolution du capital investi sont exposés aux risques liés à l’évolution de cette classe d’actifs. De très nombreux facteurs (liés de façon générale à l’économie ou plus particulièrement au marché immobilier) peuvent avoir un impact négatif sur la valeur des actifs immobiliers détenus par le FPS et entraîner une baisse de la Valeur Liquidative. Aucune assurance ne peut donc être donnée quant à la performance des actifs immobiliers détenus par le FPS.
Risque de crédit
Le FPS peut être investi en obligations publiques et ainsi être exposé au risque éventuel de dégradation de la signature de l’émetteur ou de défaillance de l’émetteur. Le niveau de risque de crédit est variable en fonction des anticipations, des maturités et du degré de confiance en chaque émetteur ce qui peut réduire la liquidité des titres de tel ou tel émetteur et avoir un impact négatif sur la valeur liquidative du FPS.
Risque de taux
Le FPS peut être exposé aux fluctuations des taux d’intérêt, à la hausse comme à la baisse, la dette bancaire pouvant être tirée à taux variable. Ainsi, une hausse des taux d'intérêt, au cas où ce risque ne serait pas couvert, entraînera une hausse de coût du service de la dette et réduira les résultats du FPS. Une forte progression du coût de la dette peut engendrer une baisse de la valeur liquidative. En outre, la variation des taux d’intérêt peut entraîner une dépréciation des instruments de taux (long et/ou court terme et fixe et/ou variable), le prix d'une obligation à taux fixe tendant, à titre d’illustration, à baisser en cas de hausse des taux d'intérêt.
Risque de change
Le FPS a principalement vocation à investir dans la zone euro. Il peut être investi dans des instruments non libellés en euro. Le risque de change correspond au risque de perte en capital lorsqu'un investissement est libellé dans une devise autre que l’euro et que celle-ci se déprécie sur le marché des changes.
Risque de contrepartie
Le risque de contrepartie est le risque de défaillance d’une contrepartie de marché (pour les actifs financiers) ou des locataires (pour les actifs immobiliers) conduisant à un défaut de paiement. Le défaut de paiement d’une contrepartie peut entraîner une baisse de la Valeur Liquidative du FPS.
Souveraineté de la Société de Gestion dans la détermination de la stratégie de gestion
Le FPS est géré par la Société de Gestion. Les porteurs de parts ne prendront pas de décisions relatives à la gestion, à la négociation ou à la réalisation de tout investissement, ou autres décisions concernant les affaires du FPS, et n’auront pas l’opportunité de contrôler ou d’influencer la gestion et les opérations quotidiennes du FPS. Les porteurs de parts n’auront pas l’opportunité d’évaluer l’information économique financière, ou toute autre information qui sera utilisée par la Société de Gestion dans leur sélection, la structuration, le suivi et la négociation des investissements.
Garantie ou protection
Néant.
Risque en matière de durabilité
Compte tenu de sa stratégie d’investissement, le FPS est soumis à des risques en matière de durabilité. Ce risque prend en compte les évolutions réglementaires ou législatives relatives aux facteurs de durabilité et qui renforceraient ces régimes en matière sociale, environnementale ou de gouvernance. Le FPS peut également être amené à subir une pénurie d’investissements éligibles aux critères qu’il aura définis. L’ensemble des risques en matière de durabilité est également susceptible d’avoir une incidence sur la rentabilité du fonds.
Risque de durabilité
Le Règlement SFDR régit les exigences de transparence relatives à l'intégration des risques liés au développement durable dans les décisions d'investissement, la prise en compte des effets négatifs sur le développement durable et la publication d'informations ESG, ainsi que la publication d'informations relatives au développement durable. Les risques de durabilité peuvent avoir un impact sur les rendements à long terme ajustés en fonction des risques pour les investisseurs.
Enfin, en cas de liquidation des actifs du FPS, celui-ci peut également être conduit à rencontrer des difficultés à identifier des contreparties intéressées par l’acquisition des actifs qu’il aura acquis sur la base des critères de durabilité fixés.
Avant toute souscription, le souscripteur doit s’assurer que son profil, sa situation financière et ses objectifs sont en adéquation avec le produit et consulter le Prospectus. Ce document est disponible auprès de MIMCO AM, 87 Boulevard Haussmann 75008 Paris. Les informations contenues dans ce document sont fournies par MIMCO AM.
La valeur des investissements dans les parts du FPS est susceptible par nature de varier à la hausse comme à la baisse, notamment en fonction des objectifs ou des stratégies d’investissement du FPS et des conditions économiques et de marché.
L’investissement dans le FPS peut induire un risque en perte de capital. Compte tenu des risques économiques et de marché, aucune garantie ne peut être par ailleurs donnée quant à la réalisation par le FPS de ses objectifs d’investissement.
